"A bika feljön a lépcsőn, a medve kiugrik az ablakon"

Szerző: Tradenet Global

Az így tálcán kínált „olcsó” árak újfent vonzani kezdték a vásárlókat, a gap így magas kereslet mellett bezárult. Ez a mozgás délutánra szép emelkedéssé fejlődött, a nap vége felé azonban elveszett a lendület. A befektetők védekező pozíciókat vettek fel, ahogy emésztgették a hatalmas európai „mentőcsomag” hírét, mely az óriási hitelekkel terhelt gazdaságok problémáit egy időre elodázza.

A piaci aggodalmak a befektetőket a dollár és az arany felé terelték, melyek rossz időkben biztonságos befektetésnek számítanak. Az arany ára egy nagy emelkedés után 1220.3 dolláron tetőzött, ami történelmi csúcs. Az arany ETF-je (GLD $120.66 +2.62%) február 10-e óta 14%-ot drágult. Az aranyban utazó cégek részvényei is vonzották a figyelmet, például a Barrick Gold (ABX $45.88 +4.5%), a Newmont Mining (NEM $58.20 +5%) és a Randgold Resources (GOLD $89.75 +9%). Hosszútávon gondolkodva néhány befektető úgy véli, hogy a piaci fundamentumok az arany árának további emelkedését segítik elő, és öt éven belül elérhetjük az unciánkénti 2300 dolláros árat.

A Dow Jones -37 pontot esett (-0.34%), így 10748 ponton zárt. Az S&P 500 index -4 ponttal lejjebb (-0.34%) végzett 1156 ponton. A NASDAQ +1 pontot emelkedett (+0.03%), így 2375 ponton zárt. A NYSE forgalma 1.46 milliárd részvény volt. 1718 papír emelkedett, 1363 pedig esett; 36 ért egyéves csúcsra, 15 pedig egyéves mélypontra.

Mindeközben újabb pénzintézeti botrány készülődik a mostanra kissé elcsitult Goldman-botrány után. A Wall Street Journal szerint a hatóságok ezúttal a Morgan Stanley-nél indítottak vizsgálatokat, mivel hasonlóan a Goldman-ügyhöz, ez a bank is alapos gyanúval vádolható abban a tekintetben, hogy félrevezette ügyfeleit olyan pénzügyi termékek eladásával, melyek kockázatairól nem tájékoztatta őket, sőt akár velük ellentétes pozíciókat is felvehetett. A Goldman-ügy a számos kétségbevonhatatlan bizonyíték ellenére eltűnt a hírekből, és a vizsgálatok a háttérben folynak.

A múlt hét csütörtöki közel 1000 pontos beszakadás a Dow Jones indexen a legfrissebb hírek szerint nem gépi és nem emberi hiba következménye volt. A vizsgálódó hatóságok kizárták annak a lehetőségét, hogy egy félreütött nagyságrend okozta volna a hatalmas pánikszerű eladást.
 
S&P 500 (SPY)

A nap első felében a részvények szépen emelkedtek, de az utolsó órában ezek a nyereségek elvesztek. A kereskedés 1%-os gap eséssel kezdett az európai tőzsdékről jövő rossz hangulat miatt. A gyenge kezdés ellenére a gap be tudott zárulni. A nap csúcsán a pénzügyi és a technológiai részvények +1.2% és +1.1%-os pluszban voltak. A nap vége felé mindkét szektor fél százalékot hanyatlott. E két ágazaton kívül a piac elveszítette lendületét, és a növekmények enyhe veszteségekbe fordultak.

A brutális hét után a piac most negatív hozamtartományban tartózkodik az év elejéhez képest, miután a több hete tartó emelkedést egyetlen veszteséges hét kiradírozta. Erre mondják, hogy „a bika feljön a lépcsőn, a medve kiugrik az ablakon”. A napi charton az index csütörtökön és pénteken közel került az EMA200-hoz, ami támaszul szolgált 110 ponton a SPY ETF-nél. Ez az EMA200 támogatta a piacot a február 5-i mélyponton is, majd erős emelkedést váltott ki, melynek során az index 2.5 hónap alatt 15%-ot drágult.

Ezekben az időkben látszik, ki a kezdő és ki a profi kereskedő. Múlt héten a részvények 93%-a volt az EMA50 fölött, a pénteki zárás után csupán 28%. A 2009 nyári korrekció során ez a mutató 25%-on érte el mélypontját, és ez már közeledik.

Az index 3.94 pont, -0.34% emelkedéssel 1155.79 ponton zárt.

 
NASDAQ (QQQQ)

A technológiai részvények a nap során szép emelkedést értek el, és megütötték az EMA20 48.48-as szintjét, ami most ellenállási vonalként működik. Ezen a szinten tértek vissza az eladók, és néhány nagyobb részvény eladásával már ki is radírozták a nyereségeket.

Múlt héten az ágazat az EMA200 felé zúgott, amit meg is ütött a zuhanás mélypontján, de a nap végére fölötte állt meg. Ez a technikai szint 44.29-nél szolgál támasszal.

Az index 0.64 pont, +0.03% mozgással 2375.31 ponton zárt.

Félvezetők ($SOX)

Két hét esés után a chipszektor már negatív tartományban van az év elejéhez képest. A szektort csütörtökön és pénteken az EMA200 335.95-ös értéke támogatta, a befektetők innentől a magasba nyomták az árakat. Az első korrekciós pont az EMA50 370 pontos szintje, amit a szektor kedden el is ért. A szektornak ezután tesztelnie kell az EMA20 375-ös szintjét.

A szektor hetekig az EMA200 fölött kereskedett, most pedig alábukott. A mozgóátlag most lefelé tart, és még mindig a 2007-2009-es esés befolyása alatt van. Ennek ellenére az EMA50 és EMA20 körül pozitív kilátásaink vannak, mivel mindkét mozgóátlag emelkedik, és hosszú távú támaszt nyújtanak az indexnek 330 és 355 pontnál.

Három hete a chipszektor új 2010-es magasságokba merészkedett. Felállította az új 52 hetes csúcsot, majd a nyereség jó részét elveszítve április 26-án hullócsillagot rajzolt, aminek hatása csak akkor múlik el, ha az index 405 pont fölé megy.

A szektor az elmúlt két hétben más szektorokat követve profit kivétbe kezdett. Az egyik legerősebb szektor február 8-án 310 ponton érte el mélypontját, ahol támaszra talált az EMA200 vonalán.

A szektor 2.75 pont, -0.75% változással 364.73 ponton zárt.

Bankok ($BKX)

A pánik után úgy tűnik, a bankrészvények élhetik túl a legjobb körülmények között az eső piacot, bár a szektor pénteken Harami gyertyával folytatta esését és a „fekete csütörtök” tartományában mozgott.

A bankszektor továbbra is az egyik legerősebbnek mutatkozik a piacon. A többi index szenved, hogy meg tudja tartani az EMA200-as támaszt, a bankszektor pedig az EMA20 54.81-es értéke fölé tudott emelkedni, és messze van az EMA200 47.89 pontos értékétől.

Az index 0.17 pont, +0.31% mozgással zárt.

Biotech ($BTK)

A biotech szektor, ami ez idáig a vezető ágazat volt, múlt héten súlyos veszteségeket szenvedett el. A szektor négy napot zuhant sorozatban, mely során 15%-ot veszített értékéből, és most az EMA200 támasz felé tart, ami kicsivel 1000 pont fölött áll.

Kedden az ágazat folytatta hétfőn megkezdett korrekcióját. A múlt heti agresszív zuhanás után azonban legyünk óvatosak.

A szektor 5.08 pont, +0.47% mozgással 1091 ponton zárt.